明朝中葉倭寇不斷騷擾東南沿海東瀛柳生一族輔佐德川家康之余亦要席卷中原武林于是“東瀛霸刀”柳生（任達華飾）殺入武林、所向披靡亦要向中原武林第一高手“天劍”獨孤無極（劉松仁飾）挑戰獨孤無極正要與新婚妻子夢青絲（楊紫瓊飾）成親卻不得不為此事拖延他向“鬼醫”（吳孟達飾）求助遂用劇毒將自己功力提高數倍比武之日獨孤無極力戰柳生將其趕走自己卻被體內毒氣錯亂神經以致糊涂殺死山莊里無數友人并氣走青絲青絲自此男裝打扮化名獨孤貞殺盡天下負心人 　　鬼醫弟子吳通（張衛健飾）為了逃避年紀比他大許多的未婚妻牛娃（鄭裕玲飾）成婚當日逃走巧遇微服出游的天香公主（張曼玉飾）和貼身侍衛（吳君如飾）三人發生爭執此時獨孤貞出現解圍而此時鎮上卻在傳言夢青絲在妓院擺出迷魂陣召賢比武的香艷傳聞驚訝的獨孤貞于是與吳通一起前去探個究竟......